【図解】ファクタリングとは？仕組みやメリット・デメリットを徹底解説｜融資との違いや選び方

中小企業の経営者や個人事業主にとって、こうした「黒字倒産」の危機や「突発的な資金不足」は、決して珍しい悩みではありません。

そんな時に、借金をせずに資金を調達できる手段として注目されているのが「ファクタリング」です。

この記事では、ファクタリングの仕組みやメリット・デメリット、銀行融資との違いについて、図解を用いてわかりやすく解説します。

ファクタリングとは？仕組みをわかりやすく解説

ファクタリングとは、企業や個人事業主が保有している「売掛債権（請求書）」をファクタリング会社に買い取ってもらい、入金期日よりも前に現金化する金融サービスのことです。

日本では「債権買取り」とも呼ばれ、民法上の「債権譲渡」に基づく正当な資金調達方法として認められています。

※法的根拠：民法第466条（債権の譲渡性） 債権は、原則として自由に譲渡できることが民法で定められています。2020年4月の民法改正により、資金調達手段としての債権譲渡の活用がさらに明確化されました。 

参考：法務省「債権法改正の概要（債権譲渡）」

「借金」ではなく「資産の売却」

ファクタリングの最大の特徴は、銀行融資やビジネスローンのような「借入（借金）」ではないという点です。

例えば、車や不動産を売って現金を手にいれるのと同様に、「将来お金を受け取る権利（請求書）」という資産を売却して現金を作る行為にあたります。

銀行融資とファクタリングの決定的な違い

「お金を調達する」という目的は同じですが、融資とファクタリングでは審査の基準や仕組みが全く異なります。

項目	銀行融資・ビジネスローン	ファクタリング
契約の性質	金銭消費貸借契約（借金）	債権譲渡契約（売買）
審査対象	利用者の信用情報・返済能力	売掛先（取引先）の信用力
担保・保証人	原則必要（または代表者保証）	不要
信用情報	履歴が残る（借入として記録）	履歴に残らない
調達スピード	2週間〜1ヶ月程度	最短即日〜3日程度

ファクタリングの審査で重視されるのは、利用者（あなた）の会社の業績ではなく、「売掛先（取引先）がしっかり代金を支払ってくれる会社かどうか」です。

そのため、もし自社が赤字決算や税金滞納中、あるいは創業直後であっても、信頼できる売掛金さえあれば利用できる可能性が高いのが特徴です。

ファクタリングの種類と仕組み

一口にファクタリングと言っても、その目的や契約形態によっていくつかの種類があります。

「買取型」と「保証型」の違い

まずは、ファクタリングには大きく分けて「買取型」と「保証型」の2つがあることを理解しておきましょう。

この記事では、手元の資金を増やすための「買取型ファクタリング」を詳しく解説していきます。

「2社間」と「3社間」の違い（買取型）

買取型ファクタリングには、契約に関わるプレイヤーの数によって「2社間ファクタリング」と「3社間ファクタリング」の2つの方式があります。

2社間ファクタリング

2社間ファクタリングは、「利用者（あなた）」と「ファクタリング会社」の2社のみで行う契約です。

3社間ファクタリング

3社間ファクタリングは、「利用者（あなた）」「ファクタリング会社」、そして「売掛先（取引先）」の3社で行う契約です。

【比較表】2社間と3社間、どちらを選ぶべき？

比較項目	2社間ファクタリング	3社間ファクタリング
取引先への通知	なし（バレない）	あり（承諾必須）
入金スピード	最短即日〜	数日〜1週間
手数料相場	10% 〜 20%	1% 〜 9%
審査難易度	やや高い	低い
向いている人	今すぐ現金が必要な人 取引先に知られたくない人	時間に余裕がある人 コストを抑えたい人

中小企業や個人事業主の方の多くは、今後の取引への影響（信用不安）を懸念して、取引先に知られずに済む「2社間ファクタリング」を選んでいます。

ファクタリングを利用する5つのメリット

ファクタリングが多くの経営者に選ばれている理由は、単に「お金が手に入る」だけでなく、銀行融資にはない独自のメリットがあるからです。

ここでは、特に大きな5つのメリットを解説します。

最短即日で現金化可能

ファクタリングを利用する最大のメリットは、その圧倒的な「スピード」です。

特に、オンライン完結型のファクタリングサービス（QuQuMoやラボルなど）を利用すれば、申し込みから着金までがスムーズに進むため、「明日までに支払いが必要」という緊急事態にも対応できます。

赤字決算・税金滞納中でも利用できる

銀行融資の場合、決算書が赤字だったり、税金や社会保険料の滞納があったりすると、審査に通るのは非常に困難です。

しかし、ファクタリングの審査対象は「あなた」ではなく「売掛先（取引先）」の信用力です。

担保・保証人が不要

ファクタリングは借入ではないため、不動産などの担保や、第三者の連帯保証人を用意する必要がありません。

万が一、事業がうまくいかなくなったとしても、担保を差し押さえられたり、保証人に迷惑をかけたりするリスクがないため、経営者としての精神的な負担が軽いのも特徴です。

売掛先が倒産しても返済義務がない（償還請求権なし）

これは非常に重要なポイントです。

ファクタリング契約の多くは、「償還請求権（しょうかんせいきゅうけん）なし」、専門用語で「ノンリコース」と呼ばれる契約になっています。

これは、もしファクタリング利用後に、売掛先（取引先）が倒産して売掛金が回収できなくなったとしても、あなたがその代金を肩代わりして支払う必要はない、という特約です。

つまり、ファクタリング会社が貸し倒れリスクをすべて負ってくれるため、未回収リスクの回避（リスクヘッジ）としても機能します。

貸借対照表（BS）のスリム化（オフバランス効果）

ファクタリングで資金調達しても、貸借対照表（バランスシート）上の「負債」は増えません。

これを「オフバランス化」といい、決算書の内容が良くなることで、将来的に銀行融資を受ける際の審査で有利に働く可能性があります。

ファクタリングのデメリットとリスク

ファクタリングにはメリットが多い一方で、当然デメリットも存在します。

手数料が融資よりも高い

ファクタリングの最大のネックは「手数料（コスト）」です。

2社間ファクタリングの手数料相場は「10%〜20%」です。

例えば、100万円を調達して手数料が15%の場合、手元に残るのは85万円となり、15万円がコストとして消えてしまいます。

これを年利に換算すると銀行融資より遥かに高くなるため、長期的な運転資金として何度も繰り返して利用するのはおすすめしません。

債権金額の範囲内でしか調達できない

ファクタリングで調達できる金額は、あくまで「現在保有している売掛金の額面」が上限です。

※手数料が引かれるため、実際の手取り額は請求書の額面よりさらに減ります

「1000万円必要だが、手元の請求書は300万円分しかない」という場合、不足分は他の方法で補う必要があります。

分割返済ができない

ファクタリングは借金ではないため、「毎月少しずつ返す」といった分割払いはできません。

2社間ファクタリングの場合、取引先から入金があった日に、全額を一括でファクタリング会社へ送金する必要があります。

【比較】ファクタリング・ビジネスローン・銀行融資

「結局、自分はどれを使えばいいの？」と迷っている方のために、主要な資金調達方法を比較表にまとめました。

資金調達方法 比較一覧表

比較項目	ファクタリング （2社間）	ビジネスローン	銀行融資
入金スピード	◎ 最短即日	◯ 数日〜1週間	△ 2週間〜1ヶ月
手数料（金利）	△ 高め （10〜20%）	◯ 普通 （年利〜18%）	◎ 低い （年利〜3%）
審査難易度	◎ 柔軟 （売掛先重視）	◯ 普通	△ 厳しい
必要書類	◎ 少ない （請求書・通帳）	◯ 普通 （決算書など）	△ 多い （事業計画書など）
信用情報への影響	◎ なし	✕ 借入履歴が残る	✕ 借入履歴が残る
取引先への通知	◎ なし	◎ なし	◎ なし

ケース別：あなたにおすすめの資金調達方法は？

あなたの状況・悩み	おすすめの調達方法	理由・特徴
今日・明日中に必要 赤字で融資が通らない	ファクタリング	コストは高いが 確実・素早く危機を脱せる
数日〜1週間待てる 300万円以下の少額調達を希望	ビジネスローン （ノンバンク）	ファクタリングより 手数料が安くなる場合がある
長期資金がほしい 低金利で借りたい	銀行融資 日本政策金融公庫	時間はかかるが 経営負担は最も少ない

違法業者に注意！安全なサービスの選び方

ファクタリングは法的に認められたサービスですが、残念ながらファクタリングを装った「闇金（違法業者）」も存在します。

「給与ファクタリング」には手を出さない

まず絶対に知っておくべきなのが、「給与ファクタリング」は違法であるという点です。

金融庁や裁判所の判断により、個人の給料（賃金債権）を買い取る行為は「貸金業」にあたるとされています。 「ブラックでもOK」「給料を前借り」といった甘い言葉で勧誘してくる業者は、法外な手数料を請求するヤミ金の可能性が高いため、絶対に利用してはいけません。

金融庁からの注意喚起 「給与ファクタリング」などと称して、個人の賃金債権を買い取って金銭を交付し、個人を通じて資金を回収する業務は、貸金業に該当します。（中略）ヤミ金融業者を利用してはいけません。

出典：金融庁「ファクタリングの利用に関する注意喚起」

優良業者を見分ける3つのチェックポイント

トラブルを避けるために、契約前に以下の3点を確認してください。

厳選！おすすめのファクタリング会社3選

数あるファクタリング会社の中から、「信頼性」「スピード」「手数料の安さ」で厳選した、当サイトおすすめの3社をご紹介します。

ファクタリング利用の流れ（申し込み〜入金まで）

一般的な2社間ファクタリング（オンライン完結型）の利用手順を解説します。 手続きは非常にシンプルで、早ければ数時間で完了します。

よくある質問（FAQ）

最後に、ファクタリング利用を検討中の方からよく寄せられる質問にお答えします。

まとめ：ファクタリングは「攻め」の資金調達手段

ファクタリングは、かつては「資金繰りの最後の手段」というイメージがありましたが、現在では「キャッシュフローを改善し、事業を加速させるための前向きな選択肢」として定着しています。

資金繰りの問題は、時間が立つにつれてより深刻になっていきます。

「来月の支払いが不安…」と悩んで時間を浪費してしまう前に、まずは一度、ファクタリング会社に「この請求書はいくらになるか？」を無料見積もりしてみることをおすすめします。